Стопа поврата (РОР) је добитак или губитак инвестиције током одређеног временског периода. Другим речима, стопа приноса је добитак Капитални добитак Принос Капитални добитак (ЦГИ) је апрецијација цене улагања или хартије од вредности изражена у процентима. Будући да израчунавање приноса на капитални добитак укључује тржишну цену хартије од вредности током времена, може се користити за анализу колебања тржишне цене хартије од вредности. Погледајте прорачун и пример (или губитак) у поређењу са трошковима почетне инвестиције, обично израженим у облику процента. Када је РОР позитиван, то се сматра добитком, а када је РОР негативан, одражава губитак на инвестицији.
Видео објашњење стопе поврата
Погледајте овај кратки видео за брзо разумевање главних појмова обухваћених овим водичем, укључујући дефиницију стопе поврата, формулу за израчунавање РОР и годишњу РОР и примере прорачуна.
Формула за стопу поврата
Стандардна формула за израчунавање РОР је следећа:
Имајте на уму да сваки добитак остварен током периода држања инвестиције треба да буде укључен у формулу. На пример, ако акција кошта 10 УСД, а тренутна цена је 15 УСД, уз дивиденду од 1 УСД исплаћену током периода, дивиденда треба да буде укључена у формулу РОР. То би се израчунало на следећи начин:
((15 УСД + 1 УСД - 10 УСД) / 10 УСД) к 100 = 60%
Пример израчунавања стопе поврата
Адам је малопродајни инвеститор и одлучује да купи 10 акција компаније А по цени од 20 долара по јединици. Адам држи акције компаније А две године. У том временском оквиру, компанија А је годишње исплаћивала дивиденде од 1 УСД по акцији. Након што их је држао две године, Адам одлучује да прода свих 10 акција компаније А по цени од ек-дивиденде од 25 долара. Адам би желео да утврди стопу приноса током две године када је поседовао акције.
Да бисте утврдили стопу приноса, прво израчунајте износ дивиденде коју је примио током двогодишњег периода:
10 акција к (1 УСД годишња дивиденда к 2) = 20 УСД дивиденде од 10 акција
Затим израчунајте за колико је продао акције:
10 деоница к 25 УСД = 250 УСД (добитак од продаје 10 деоница)
На крају, утврдите колико је Адама коштало куповину 10 акција компаније А:
10 деоница к 20 УСД = 200 УСД (трошак куповине 10 деоница)
Укључите све бројеве у формулу стопе поврата:
= ((250 УСД + 20 УСД - 200 УСД) / 200 УСД) к 100 = 35%
Стога је Адам остварио повраћај својих акција од 35% током двогодишњег периода.
Годишња стопа поврата
Имајте на уму да редовна стопа поврата описује добитак или губитак, изражен у процентима, улагања током произвољног временског периода. Годишњи РОР, познат и као Сложена годишња стопа раста (ЦАГР) ЦАГР ЦАГР означава сложену годишњу стопу раста. То је мера годишње стопе раста инвестиције током времена, узимајући у обзир ефекат сложења. , је повраћај инвестиције током сваке године.
Формула за годишњи РОР
Формула за годишњи РОР је следећа:
Слично једноставној стопи приноса, сваки добитак остварен током периода држања ове инвестиције треба да буде укључен у формулу.
Пример годишње стопе поврата
Поновно прегледајмо горњи пример и одредимо годишњи РОР. Подсјетимо да је Адам купио 10 дионица по цијени по јединици од 20 долара, сваке године добивао је 1 УСД дивиденде по акцији, а дионице је продавао по цијени од 25 УСД након двије године. Годишњи РОР би био следећи:
(($250 + $20) / $200 )1/2 – 1 = 16.1895%
Стога је Адам остварио годишњи поврат од 16,1895% на своју инвестицију.
Алтернативне мере повратка
Повратак различитим људима може значити различите ствари, а важно је знати контекст ситуације да бисте разумели шта они значе. Поред горе наведених метода за мерење приноса, постоји и неколико других врста формула.
Уобичајене алтернативне мере повратка укључују:
- Интерна стопа поврата (ИРР) Интернал Рате оф Ретурн (ИРР) Интерна стопа поврата (ИРР) је дисконтна стопа која чини нето садашњу вредност (НПВ) пројекта нула. Другим речима, то је очекивана сложена годишња стопа приноса која ће се зарадити на пројекту или инвестицији.
- Повраћај на капитал (РОЕ) Повраћај на капитал (РОЕ) Повраћај на капитал (РОЕ) је мера профитабилности предузећа која узима годишњи принос (нето приход) компаније подељен са вредношћу укупног капитала акционара (тј. 12%) . РОЕ комбинује биланс успеха и биланс стања пошто се нето приход или добит упоређује са капиталом акционара.
- Повраћај на имовину (РОА) Повраћај на имовину и РОА формула РОА формула. Поврат на имовину (РОА) је врста метрике повраћаја улагања (РОИ) која мери профитабилност предузећа у односу на његову укупну имовину. Овај однос показује колико добро предузеће ради поређењем добити (нето добити) коју генерише са капиталом који је уложено у имовину.
- Повраћај улагања (РОИ) Повраћај улагања (РОИ) Повраћај улагања (РОИ) је мера учинка која се користи за процену поврата инвестиције или упоређивање ефикасности различитих инвестиција.
- Повраћај уложеног капитала (РОИЦ) Повраћај уложеног капитала Повраћај уложеног капитала - РОИЦ - је рентабилност или мера учинка поврата који су остварили они који обезбеђују капитал, односно власници обвезница и акционари предузећа. РОИЦ компаније често се упоређује са њеним ВАЦЦ-ом како би се утврдило да ли компанија ствара или уништава вредност.
Више ресурса
Финанце је званични добављач сертификата за финансијско моделирање и вредновање (ФМВА) ФМВА®. Придружите се 350.600+ ученика који раде у компанијама попут Амазона, Ј.П. Моргана и Феррари сертификата, осмишљеног да финансијске аналитичаре подучи вештинама моделирања вредновања. За наставак напредовања у каријери корисни су ови додатни ресурси:
- Улагање: Водич за почетнике Улагање: Водич за почетнике Водич за финансије Инвестирање за почетнике научиће вас основама инвестирања и како започети. Сазнајте о различитим стратегијама и техникама трговања и о различитим финансијским тржиштима у која можете улагати.
- Унлеверед Бета (Ассет Бета) Унлеверед Бета / Ассет Бета Унлеверед Бета (Ассет Бета) је променљивост приноса за предузеће, без узимања у обзир његове финансијске полуге. Узима у обзир само његову имовину. Поређује ризик компаније без ризика са тржишним ризиком. Израчунава се узимајући сопствени капитал бета и делећи га са 1 плус порезно прилагођени дуг капиталу
- Основни поени (бпс) Основни поени (БПС) Основни поени (БПС) су најчешће коришћена метрика за мерење промена каматних стопа. Основни поен је 1 стотинка од једног процента. Погледајте примере. Ова метрика
- Техничка анализа: Водич за почетнике Техничка анализа - Водич за почетнике Техничка анализа је облик процене инвестиција који анализира прошле цене како би предвидео будуће деловање цена. Технички аналитичари верују да колективне акције свих учесника на тржишту тачно одражавају све релевантне информације и стога континуирано додељују поштену тржишну вредност хартијама од вредности.
