У рачуноводству, гоодвилл је нематеријална имовина Нематеријална имовина Према МСФИ, нематеријална имовина је препознатљива, немонетарна имовина без физичке супстанце. Као и сва имовина, и нематеријална имовина је она од које се очекује да ће у будућности генерирати економски повраћај компаније. Као дугорочна имовина, ово очекивање се протеже дуже од једне године. . Концепт добре воље долази у обзир када је компанија која жели да преузме другу компанију спремна да плати цену знатно већу од фер тржишне вредности нето имовине компаније.
Елементе или факторе који чине нематеријалну имовину добре воље чине ствари као што су добра репутација компаније, чврст (лојалан) купац или база клијената, идентитет и препознатљивост бренда, посебно талентована радна снага и заштићена технологија. Те ствари су у ствари вредна имовина предузећа, међутим, оне нису материјална (физичка) имовина, нити се њихова вредност може прецизно квантификовати.
Према америчким ГААП и МСФИ стандардима, МСФИ стандарди МСФИ стандарди су Међународни стандарди финансијског извештавања (МСФИ) који се састоје од скупа рачуноводствених правила која одређују како се трансакције и други рачуноводствени догађаји морају извештавати у финансијским извештајима. Дизајнирани су да одржавају кредибилитет и транспарентност у финансијском свету, добра воља је нематеријална имовина неодређеног века трајања и стога је не треба амортизовати. Међутим, треба га проценити на основу умањења вредности рачуноводства обезвређења гоодвилл-а. Умањење гоодвилл-а се јавља када вредност гоодвилл-а у билансу стања предузећа премашује проверену рачуноводствену вредност ревизора што резултира трошком отписа или обезвређења. Према рачуноводственим стандардима, добра воља треба да се води као средство и процењује годишње. Компаније треба да процене да ли је обезвређење годишње, а многа предузећа одлуче да амортизују добру вољу током периода од 10 година.
Извор: амазон.цом
Рачуноводство наспрам економске добре воље
Гоодвилл се понекад засебно категорише као економски или пословни, гоодвилл и гоодвилл у рачуноводству, али говорити као да су то две одвојене ствари је вештачка и обмањујућа конструкција. Оно што се назива „рачуноводственом добром вољом“ заправо је само признавање у рачуноводству „економске добре воље“ компаније.
Рачуноводствени гоодвилл се понекад дефинише као нематеријална имовина која настаје када компанија купи другу компанију по цени вишој од фер тржишне вредности нето имовине циљне компаније. Али позивање на нематеријалну имовину као да је „створено“ обмањује - ставка у рачуноводственом дневнику је креирана, али нематеријална имовина већ постоји. Унос „добре воље“ у финансијске извештаје предузећа - појављује се на списку имовине у билансу стања предузећа - заправо није стварање имовине, већ само препознавање свог постојања.
Економска или пословна гоодвилл дефинисана је као што је претходно забележено: нематеријална имовина - на пример, снажан идентитет бренда или супериорни односи са купцима - која компанији пружа конкурентске предности Конкурентска предност Конкурентска предност је атрибут који омогућава предузећу да надмаши своје конкуренте . Конкурентске предности омогућавају компанији постизање на тржишту. И постојање ове нематеријалне имовине, као и индикација или процена њене вредности, често се узимају из испитивања односа приноса на имовину предузећа.
Варрен Буффетт је за пример користио Сее’с бомбоне са седиштем у Калифорнији. Сее је доследно остварио приближно два милиона долара годишње нето добити са нето материјалном имовином. Нето материјална имовина Нето материјална имовина (НТА) је вредност све физичке („материјалне“) имовине умањене за све обавезе у предузећу. Другим речима, НТА су укупна имовина предузећа умањена за нематеријалну имовину и укупне обавезе. Укупна вредност нето материјалне имовине понекад се назива „књиговодствена вредност“ компаније - формула за НТА од само осам милиона долара. Будући да је принос на имовину од 25% изузетно висок, закључује се да је део профитабилности компаније настао због постојања значајне нематеријалне имовине добре воље. Закључак о уносу нематеријалне имовине потврдио се као да се заправо заснива, јер је Сее’с у индустрији био широко препознат као уживајући значајну предност у односу на своје конкуренте захваљујући својој укупној повољној репутацији и, посебно, захваљујући изванредним односима са службама за кориснике.
Следећи одломак из писма акционара Берксхире Хатхаваиа Варрена Буффетта из 1983. године објашњава и указује на процену вредности добре воље:
“Логично је да предузећа вреде много више од нето материјалне имовине када се од њих може очекивати да зараде знатно већом од тржишних стопа поврата. Капитализована вредност овог вишка приноса је економска добра воља.”
Обрачун добре воље (чланци у часопису)
Унос у дневник је следећи:
Куповина предузећа:
Да бисмо га дубље разумели, погледајмо пример.
Пример рачуноводства
Предузеће А извештава о следећим износима:
Фер вредност се разликује од књиговодствене вредности у горенаведеном примеру јер:
- Потраживања по фер вредности нижа су од књиговодствене вредности због ненаплативих рачуна.
- Инвентар поштене вредности нижи је од књиговодствене вредности због застарелости.
- Фер вредност ЛЗО је већа од књиговодствене вредности због депресијације која је већа од пада фер вредности ЛЗО.
Ако компанија Б купи компанију А за 250.000 америчких долара, износ „створеног“ економског гоодвилл-а би био набавна цена умањена за фер тржишну вредност нето имовине: $250,000 – $209,000 = $41,000.
Запис компаније за набаву, компаније Б, би био следећи:
Добра воља у финансијском моделирању
У финансијском моделирању Шта је финансијско моделирање Финансијско моделирање се врши у програму Екцел да би се предвиделе финансијске перформансе компаније. Преглед шта је финансијско моделирање, како и зашто градити модел. за спајања и преузимања (М&А Мергерс Ацкуиситионс М&А Процес Овај водич води вас кроз све кораке у процесу М&А. Научите како се довршавају спајања и преузимања. У овом водичу ћемо описати поступак припајања од почетка до краја, разне врсте стицалаца (стратешке насупрот финансијским куповинама), важност синергија и трансакциони трошкови) важно је тачно одразити вредност добре воље како би укупан финансијски модел био тачан. Испод је снимак екрана како би аналитичар извршио анализу потребну за израчунавање вредности које се налазе у билансу стања.
Овај снимак екрана је преузет са Финансијског курса финансијског моделирања и преузимања.
Кораци за израчунавање добре воље у моделу спајања и преузимања
1. Књиговодствена вредност имовине
Прво узмите књиговодствену вредност све имовине у билансу стања биланса стања Биланс стања је један од три основна финансијска извештаја. Ови извештаји су кључни и за финансијско моделирање и за рачуноводство. Биланс стања приказује укупну имовину компаније и како се та имовина финансира било кроз дуг или кроз капитал. Актива = Обавезе + Капитал. То укључује краткотрајну имовину, дуготрајну имовину, основна средства и нематеријалну имовину. Ове податке можете добити из најновијег скупа финансијских извештаја компаније.
# 2 Фер вредност имовине
Затим, нека рачуновођа утврди фер вредност имовине. Овај процес је донекле субјективан, али рачуноводствена фирма ће бити у стању да изврши неопходну анализу како би оправдала фер тренутну тржишну вредност сваког средства.
# 3 подешавања
Израчунајте прилагођавања једноставним узимањем разлике између фер вредности и књиговодствене вредности сваког средства.
# 4 Вишак набавне цене
Затим израчунајте вишак набавне цене узимајући разлику између стварне набавне цене која је плаћена за стицање циљане компаније и нето књиговодствене вредности имовине предузећа (средства умањена за обавезе).
# 5 Израчунајте добру вољу
Уз све израчунате горње цифре, последњи корак је преузимање вишка набавне цене и одбијање корекција фер вредности. Добијена цифра је добра воља која ће се наћи у билансу стања стицаоца када се посао бави & трансакцијским ресурсима и водич за разумевање послова и трансакција у инвестиционом банкарству, корпоративном развоју и другим областима финансирања предузећа. Преузмите предлошке, прочитајте примере и научите о структури послова. Затварају се споразуми о неоткривању података, уговори о куповини деоница, куповина имовине и други ресурси спајања и преузимања.
Више ресурса
Финанце је водећи провајдер курсева финансијске анализе, укључујући финансијско моделирање и вредновање аналитичара (ФМВА) ™ ФМВА® сертификација. Придружите се 350.600+ студената који раде у компанијама попут Амазона, ЈП Морган и Ферраријевог програма сертификације. Да бисте вам помогли да напредујете у каријери, погледајте додатне финансијске ресурсе у наставку:
- Разматрања и импликације преузимања и преузимања Разматрања и импликације преузимања и преузимања Приликом спровођења преузимања и преузимања компанија мора признати и прегледати све факторе и сложености који улазе у спајања и преузимања. Овај водич даје важне податке
- Премиум за преузимање Такеовер Премиум за преузимање је разлика између тржишне вредности (или процењене вредности) компаније и стварне цене за њено стицање. Премија за преузимање додатни је трошак куповине свих акција при спајању и припајању. Премија се плаћа због (1) вредности контроле и (2) вредности синергије
- Врсте имовине Врсте имовине Уобичајене врсте имовине укључују текућу, дуготрајну, физичку, нематеријалну, оперативну и не-оперативну. Тачно идентификовање и
- Методе вредновања Методе вредновања Када се компанија вреднује као временско неограничено пословање, користе се три главне методе процене: ДЦФ анализа, упоредива предузећа и претходне трансакције. Ове методе процене користе се у инвестиционом банкарству, истраживању капитала, приватном капиталу, корпоративном развоју, спајању и преузимању, откупу под леверажом и финансијама
