Однос оперативног новчаног тока, показатељ ликвидности, мера је колико добро предузеће може да отплати своје текуће обавезе Текуће обавезе Текуће обавезе су финансијске обавезе пословног субјекта које доспевају у року од годину дана. Предузеће их приказује у билансу стања. Обавеза настаје када је предузеће претрпело трансакцију која је створила очекивање за будући одлив готовине или других економских ресурса. са новчаним током Фрее Цасх Флов (ФЦФ) Фрее Цасх Флов (ФЦФ) мери способност компаније да произведе оно до чега је инвеститорима највише стало: готов новац који је на располагању дистрибуира се на дискрециони начин генерисан из његових основних пословних операција. Ова финансијска метрика показује колико компанија зарађује од својих оперативних активности по долару текућих обавеза. Од добити Задржана добит Формула задржане добити представља сав акумулирани нето приход умрежен свим дивидендама исплаћеним акционарима. Задржана зарада део је капитала у билансу стања и представља део добити предузећа који се не дели као дивиденда акционарима, већ је резервисан за реинвестирање, укључује обрачунске ставке и њима може манипулисати менаџмент, однос оперативног новчаног тока сматра се веома користан показатељ краткорочне ликвидности компаније.
Формула
Формула за израчунавање односа оперативног новчаног тока је следећа:
Где:
- Новчани ток из пословања може се наћи на извештају предузећа о новчаним токовима Извештај о новчаном току Извештај о новчаном току (званично назван Извештај о новчаним токовима) садржи информације о томе колико је готовине компанија генерисала и користила у датом периоду. Садржи 3 одељка: новац од пословања, новац од улагања и новац од финансирања. . Алтернативно, формула за новчани ток из пословања једнака је нето приходу + неновчаним трошковима + променама у обртном капиталу.
- Текуће обавезе су обавезе које доспевају у року од годину дана. Примери укључују краткорочни дуг, дуговања и обрачунате обавезе.
Шта је новчани ток од пословања?
Важно је разумети новчани ток из пословања (који се назива и оперативни новчани ток) - бројилац односа оперативног новчаног тока.
Оперативни новчани ток (ОЦФ) један је од најважнијих бројева на рачунима компаније. Она одражава количину готовине коју предузеће производи искључиво од својих основних пословних активности. Инвеститори интензивно контролишу оперативни новчани ток јер пружа виталне информације о здрављу и вредности предузећа. Ако компанија не успе да постигне позитиван ОЦФ, компанија не може дугорочно остати солвентна. Негативни ОЦФ указује да компанија не остварује довољне приходе од свог основног пословања, те стога треба да генерише додатни позитиван новчани ток било од финансирања или од инвестиционих активности.
Пример односа оперативног новчаног тока
Следеће информације су преузете из финансијских извештаја компаније К за други квартал:
Да бисте израчунали однос на крају другог тромесечја:
Стога компанија зарађује 1,25 долара од оперативних активности по долару текућих обавеза. Алтернативно, то се може посматрати као: „Компанија А може своје текуће обавезе покрити 1,25 пута више.“
Преузмите бесплатни образац
Унесите своје име и адресу е-поште у доњи образац и преузмите бесплатни образац одмах!
Тумачење односа оперативног новчаног тока
Ако је однос мањи од 1, компанија је из пословања генерисала мање готовине него што је потребно за исплату својих краткорочних обавеза. То указује на краткорочне проблеме и потребу за више капитала. Већи однос - већи од 1,0 - преферирају инвеститори, повериоци и аналитичари, јер то значи да компанија може покрити своје тренутне краткорочне обавезе, а да јој и даље остане зарада. Генерално се сматра да су компаније са високим новчаним токовима у оперативном или високом тренду у добром финансијском здрављу.
Кључне Такеаваис
- Коефицијент оперативног новчаног тока је показатељ ликвидности који мери колико добро предузеће може да отплати своје текуће обавезе Текуће обавезе Текуће обавезе су финансијске обавезе пословног субјекта које доспевају у року од годину дана. Предузеће их приказује у билансу стања. Обавеза настаје када је предузеће претрпело трансакцију која је створила очекивање за будући одлив готовине или других економских ресурса. готовином генерисаном из њеног основног пословања.
- Овај показатељ ликвидности сматра се тачном мером краткорочне ликвидности, јер користи само готовину остварену из основних пословних активности, а не из свих извора прихода.
- Однос мањи од 1 указује на краткорочне проблеме новчаног тока; однос већи од 1 указује на добро финансијско здравље, јер указује на новчани ток више него довољан за подмиривање краткорочних финансијских обавеза.
Сазнајте више:
Надамо се да сте уживали у читању водича Финанце-а за однос оперативног новчаног тока. Да бисте сазнали више о новчаном току и финансијској анализи, предлажемо следеће финансијске ресурсе:
- Водич за крајњи новчани ток (ЕБИТДА, ЦФ, ФЦФ, ФЦФФ) Водич за крајњи новчани ток (ЕБИТДА, ЦФ, ФЦФ, ФЦФЕ, ФЦФФ) Ово је крајњи Водич за новчани ток за разумевање разлика између ЕБИТДА, Новчаног тока из пословања (ЦФ ), Бесплатни новчани ток (ФЦФ), бесплатни новчани ток или слободан новчани ток до предузећа (ФЦФФ). Научите формулу за израчунавање сваке од њих и изведите их из биланса успеха, биланса стања или извештаја о новчаним токовима
- Анализа финансијских извештаја Анализа финансијских извештаја Како извршити анализу финансијских извештаја. Овај водич ће вас научити да извршите анализу финансијских извештаја биланса успеха, биланса стања и извештаја о токовима готовине, укључујући марже, показатеље, раст, ликвидност, полуге, стопе поврата и профитабилности.
- Упоредна анализа предузећа Упоредна анализа предузећа Како извршити упоредиву анализу предузећа. Овај водич вам показује корак по корак како да направите упоредиву анализу предузећа („Цомпс“), укључује бесплатан образац и много примера. Цомпс је релативна методологија процене која проучава показатеље сличних јавних предузећа и користи их за добијање вредности другог посла
- Речник показатеља финансијске анализе Појмови показатеља финансијске анализе Појмовник појмова појмова и дефиниција за уобичајене појмове показатеља финансијске анализе. Важно је имати разумевање ових важних појмова.
