Исламске финансије су врста финансирања која мора бити у складу са шеријатом (исламским законом). Концепт се такође може односити на инвестиције које су дозвољене под шеријатом.
Уобичајена пракса исламских финансија и банкарства Звања у банкарству и финансијама Ово су најчешћи називи послова у банкарству, финансијама и рачуноводству за студенте и професионалце који желе напредовати у каријери. Ови наслови се редовно користе у огласима за посао пронађеним на мрежи, покривајући било шта, од почетних позиција па све до руководиоца и извршног нивоа. настао заједно са темељима ислама. Међутим, успостављање формалних исламских финансија догодило се тек у 20. веку. Данас исламски финансијски сектор расте са 15% -25% годишње, док исламске финансијске институције надзиру преко 2 билиона долара.
Катар
Главна разлика између конвенционалних финансија и исламских финансија је у томе што су неке праксе и принципи који се користе у конвенционалним финансијама строго забрањени шеријатским законима.
Принципи исламских финансија
Исламске финансије строго су у складу са шеријатским законом. Савремене исламске финансије заснивају се на бројним забранама које нису увек незаконите у земљама у којима делују исламске финансијске институције:
1. Плаћање или наплата камате
Ислам сматра да позајмљивање камата Трошак камата Трошкови камата произлазе из компаније која финансира путем дугова или закупа капитала. Камата се налази у билансу успеха, али се такође може израчунати кроз распоред дуга. Распоред треба да наведе све главне делове дуга које компанија има у билансу стања и израчуна камате множењем као експлоататорску праксу која фаворизује зајмодавца на штету зајмопримца. Према шеријатском закону, камата је камата (риба), што је строго забрањено.
2. Улагање у предузећа која се баве забрањеним активностима
Неке активности, попут производње и продаје алкохола или свињског меса, забрањене су у исламу. Активности се разматрају харам или забрањено. Стога је улагање у такве активности такође забрањено.
3. Шпекулације (маисир)
Шеријат строго забрањује било који облик шпекулације или коцкања, који се зове маисир. Дакле, исламске финансијске институције не могу бити укључене у уговоре код којих власништво над робом зависи од неизвесног догађаја у будућности.
4. Неизвесност и ризик (гхарар)
Правила исламских финансија забрањују учешће у уговорима са прекомерним ризиком и / или неизвесношћу. Термин гхарар мери легитимитет ризика или неизвесности у инвестицијама. Гхарар примећује се код дериватних уговора Фјучерси и термински термински термински и термински уговори (чешће се називају термински и термински) су уговори које предузећа и инвеститори користе за заштиту од ризика или шпекулације. Фјучерси и термински послови су примери изведених средстава која своју вредност добијају из основне имовине. и кратке продаје, које су забрањене у исламским финансијама.
Поред горе наведених забрана, исламске финансије се заснивају на још два кључна принципа:
- Материјална коначност трансакције: Свака трансакција мора бити повезана са стварном основном економском трансакцијом.
- Подјела добити / губитка: Стране које закључују уговоре у исламским финансијама деле добит / губитак и ризике повезане са трансакцијом. Нико не може имати користи од трансакције више од друге стране.
Врсте финансијских аранжмана
Будући да се исламске финансије заснивају на неколико ограничења и принципа који не постоје у конвенционалном банкарству, развијени су посебни типови финансирања у складу са следећим принципима:
1. Партнерство у подели добити и губитка (мударабах)
Мударабах је споразум о подели добити и губитка где један партнер (финансијер или раб-ул мал) обезбеђује капитал другом партнеру (добављачу радне снаге или мудариб) који је одговоран за управљање и улагање капитала. Добит се дели између страна према унапред договореном омјеру.
2. Заједничко улагање у добит и губитак (мусхараках)
Мусхараках је облик заједничког улагања Јоинт Вентуре (ЈВ) Заједничко улагање (ЈВ) је комерцијално предузеће у коме две или више организација комбинују своје ресурсе да би стекле тактичку и стратешку предност на тржишту. Компаније често улазе у заједничко улагање како би наставиле одређене пројекте. ЈВ може бити нови пројекат или нова основна делатност у којој сви партнери дају капитал и деле профит и губитак пропорционално. Главне врсте ових заједничких улагања су:
- Умањујуће партнерство: Ова врста подухвата обично се користи за стицање имовине. Банка и инвеститор заједнички купују некретнину. После тога, банка постепено преноси свој део капитала у имовини инвеститору у замену за плаћања.
- Стални мусхарках : Ова врста заједничког улагања нема тачан датум завршетка и наставља са радом све док се стране учеснице договоре да наставе са радом. Генерално се користи за финансирање дугорочних пројеката.
3. Лизинг (Ијарах)
У овој врсти финансирања, закуподавац (који мора поседовати имовину) изнајмљује имовину закупцу у замену за ток плаћања закупа и куповине, завршавајући преносом својине на закупца.
Инвестициона возила
Због броја забрана које је одредио Шеријат, у конвенцијама исламског финансирања забрањена су многа конвенционална инвестициона средства као што су обвезнице, опције и деривати. Два главна средства улагања у исламске финансије су:
1. Акције
Шеријат дозвољава улагање у акције предузећа. Међутим, компаније не смеју бити укључене у активности забрањене исламским законима, попут позајмљивања камата, коцкања, производње алкохола или свињског меса. Исламске финансије такође омогућавају улагања у приватни капитал.
2. Инструменти са фиксним дохотком
Будући да је шеријат забрањивао позајмљивање камата, у исламским финансијама не постоје уобичајене обвезнице. Међутим, постоји еквивалент обвезница сукук или „обвезнице у складу са шеријатом“. Обвезнице представљају делимично власништво над средством, а не дужничку обавезу.
Сродна читања
Хвала вам што сте прочитали Финанце-ово објашњење исламских финансија. Финанце нуди Финансијско моделирање и вредновање аналитичара (ФМВА) ™ ФМВА® сертификат Придружите се 350.600+ ученика који раде у компанијама попут Амазона, ЈП Моргана и Феррари сертификационог програма за оне који желе да своју каријеру подигну на виши ниво. Да бисте наставили учити и напредовати у каријери, следећи финансијски извори ће вам бити од помоћи:
- Финансије насупрот рачуноводству Финансије насупрот рачуноводству Финанције и рачуноводство могу звучати слично, али постоје многе важне разлике у финансијама и рачуноводству које морате знати. Овај водич ће анализирати кључне сличности и разлике између финансија и рачуноводствених каријера. За дипломце универзитета ово су две најчешће опције
- Речник финансијске математике Појмовник финансијске математике Овај речник финансијске математике покрива најважније појмове и дефиниције потребне за каријеру финансијског аналитичара. Ова листа је преузета из Финансијског курса финансијске математике.
- Предвиђање финансија (капитал, дуг, камате) Предвиђање финансија (капитал, дуг, камате) Овај чланак о прогнозирању финансија део је трећег модела финансијског предвиђања у четири корака у програму Екцел. Овај водич објашњава како се моделирају дугови и камате
- Звања у банкарству и финансијама Звања у банкарству и финансијама Ово су најчешћи наслови у банкарству, финансијама и рачуноводству за студенте и професионалце који желе да напредују у својој каријери. Ови наслови се редовно користе у огласима за посао пронађеним на мрежи, покривајући било шта, од почетних позиција па све до руководиоца и извршног нивоа.
